Покупка золота и серебра. Мифы и заблуждения.

Физические драгоценные металлы занимают особое место в инвестиционных портфелях. В отличие от акций и облигаций, золотые и серебряные слитки можно полностью хранить вне финансовой системы. Они не подвержены контрагентским рискам и представляют собой материальное воплощение богатства.

Однако зачастую перед инвесторами встаёт задача преодолеть поток фейковых новостей, мифов, дезинформации и мошеннических предложений, связанных с этими активами. Простая истина заключается в том, что драгоценные металлы приобретают не для быстрого обогащения.

Их покупают, чтобы сохранить свои накопления на долгосрочную перспективу и обезопасить себя от угроз девальвации валют или финансовых потрясений. Оптимальным подходом является вложение в простые изделия из драгоценных металлов, стоимость которых близка к рыночной спотовой цене. Это основа грамотного инвестирования в золото и серебро. Но стоит только довериться расхожим заявлениям финансовых и монетарных институтов, как высока вероятность столкнуться с заблуждениями.

Миф №1: золото — это не деньги.

Многие брокеры, банкиры и даже Центральные банки стремятся утвердить идею о том, что драгоценные металлы не являются важной частью системы инвестиций. Золото называют пережитком прошлого, утратило статус денег. Известный случай произошёл в 2011 году, когда тогдашний глава ФРС Бен Бернанке в обмене словами с конгрессменом Роном Полом назвал золото «не деньгами». Похожее утверждение делал также и действующий глава ФРС Джером Пауэлл.

Эти заявления идут вразрез как с историей, так и с фактами реальности. Центральные банки продолжают активно аккумулировать золото, используя его как стратегические международные резервы. Россия, Китай и другие страны за последние годы значительно увеличили свои золотые запасы, измеряемые сотнями тонн.

Миф №2: серебро тоже не деньги.

Некоторые дезинформаторы готовы признать ценность золота, но при этом умаляют значимость серебра. Однако такой подход исторически неверен. Согласно законодательству о чеканке монет США 1792 года, доллар базировался именно на содержании серебра — как продолжение всемирно принятой практики того времени. По закону доллар соответствовал 371,25 грана (около трёх четвертей унции) серебра, что эквивалентно испанскому серебряному доллару, популярному в обороте.

Впоследствии использование серебра в оборотных монетах было прекращено, уступив место более дешёвым материалам. Несмотря на это, серебро всё ещё остаётся металлическими деньгами для широкой публики. В условиях потенциального краха валюты, при котором доверие к фиатным деньгам снизится до минимума, именно серебро, скорее всего, станет средством обмена в повседневных транзакциях, обойдя золото по практичности.

Миф №3: драгоценные металлы — это рискованная инвестиция.

Этот миф активно поддерживается финансовыми консультантами, которые стали жертвами антиметаллической пропаганды. За этим зачастую скрывается конфликт интересов: финансовая индустрия теряет прибыль от комиссий и сборов, если инвесторы предпочитают реальные активы вместо финансовых продуктов. Именно поэтому золото и серебро они называют экзотическими и рискованными активами. Действительно, полагаться исключительно на драгоценные металлы было бы рискованно.

Однако профессионалы отрасли обычно рекомендуют разумное распределение активов с включением металлов в размере 10% до 25% портфеля. Золото мало коррелирует с акциями и облигациями, что делает его надёжным хеджем против падения бумажных активов. В ситуации потенциального долгового кризиса или девальвации доллара главным риском может стать лишь недостаточное количество вложений в золото и серебро.

Миф №4: Криптовалюты ценнее золота.

Широкое увлечение криптовалютами привело к появлению множества неверных представлений, включая убеждение, что биткоин является «цифровым золотом». Несмотря на их безусловные преимущества, криптовалюты, основывающиеся исключительно на цифровых данных, не могут сравниться с настоящим золотом и, тем более, заменить его. К сожалению, некоторые сторонники криптовалют нередко дискредитируют золото, пытаясь подчеркнуть значимость своих цифровых активов.

Так, компания Grayscale Investments, выпускающая биржевой продукт на основе биткоина, создала антизолотую рекламную кампанию, которая транслировалась на канале CNBC. В ролике владельцы золота изображены как люди «застрявшие в прошлом» и оторванные от «цифровой реальности». Диктор утверждает: «Цифровые валюты, такие как биткоин, – это будущее… и в отличие от золота, они действительно полезны». Этот миф о «бесполезности» золота не нов; он давно продвигается определёнными финансовыми кругами и теперь нашёл своих сторонников среди ярых криптоэнтузиастов.

Однако факт остаётся фактом: золото признано деньгами благодаря своей универсальной ценности, которая выходит далеко за рамки его применения в финансовых целях. Оно востребовано не только в ювелирном и ремесленном производстве, но также в передовых технологиях, включая космическую индустрию. Биткоин же обладает спекулятивной ценностью, которая подвержена серьёзным колебаниям. В отличие от этого, стоимость золота является стабильной благодаря его уникальным физическим свойствам и ограниченной доступности, что гарантирует его вечную значимость.

Миф №5: Редкие монеты выгоднее инвестиционных.

К сожалению, часть вводящей в заблуждение информации о вложениях в золото и серебро исходит от недобросовестных участников самого рынка драгоценных металлов. Наибольшие искажения связаны с деятельностью продавцов нумизматических монет, которые пытаются убедить покупателей платить завышенные цены за якобы «редкие» или «коллекционные» изделия. В погоне за прибылью под давлением руководства некоторые из них заявляют, что такие монеты «защищены от конфискации» или что их стоимость в будущем превзойдёт стоимость обычных монет.

На самом деле дорогие нумизматические монеты с низкой ликвидностью не подходят большинству инвесторов. Тем, кто желает просто приобрести унции золота или серебра для сохранения своих активов, лучше всего остановиться на стандартных золотых слитках с минимальной наценкой. Это наиболее разумный и эффективный выбор.