Цитата: Дмитрий от 28.10.2020, 20:14

Один из эффективных способов пассивно заработать — это вложить средства в драгоценные металлы. Большинство частных инвесторов привычно используют для этого серебро и золото. Другой благородный металл, платина, у многих вызывает опасения. Поскольку она, как инвестиционный инструмент, обладает целым рядом особенностей, стоит изучить вопрос, прежде, чем вкладывать в этот металл деньги.

Статистика, а также данные аналитических отчетов, подтверждают рост привлекательности платины для инвестиционных вложений. Привычное для нас золото и серебро присутствуют на рынке в виде монет и металлических слитков. Платина пользуется спросом также в промышленном производстве, например, используется для изготовления лазерной аппаратуры, техники, применяемой в медицине, радио компонентов и т.д. Платиновые ювелирные изделия выпускают в сочетании с различными драгоценными камнями, что позволяет причислить их к продукции элит-класса.

География добычи всего морового объёма платины:

- 90% в Южной Африке;

- 10% на месторождениях в России (Норильск).

Следует отметить, что малейшее уменьшение объемов поставок ведет к росту стоимости металла.

Что еще известно о платине

Структура потребления платины:

- 43% добытого объёма платины используется в промышленном производстве (Она идёт на изготовление катализаторов к дизельным автомобилям. Более жесткие экологические стандарты, ограничивающие предельно допустимые нормы выбрасываемого угарного газа и азота (стандарт Евро 6), заставляют авто производителей применять в конструкции дорогие платиновые элементы.).

- 38% добытого объёма платины поступает в ювелирную сферу (из них около 20% этого объема составляет спрос китайских ювелиров);

- 13% добытого объёма платины используется в медицинской сферы и изготовления электроники.

- 6% добытого объёма платины используется в инвестиционных целях и в химических производствах.

Сферы применения платины в промышленности:

• противораковая медицинская терапия;
• стоматология;
• изготовление стали высокой прочности, а также в качестве легирующей добавки;
• покрытие деталей СВЧ-аппаратуры;
• как катализатор в химических процессах;
• производство деталей и узлов, работающих при экстремально высоких температурах;
• производство оптики;
• создание химически инертной лабораторной посуды;
• производство нерастворяющихся анодов для гальванотехники;
• изготовление электродов для агрессивных химических сред;
• производство лазерных зеркал;
• как материал стационарных магнитов;
• для улучшения проводимости контактных поверхностей и увеличения их срока службы в электронике;
• в топливных модулях для сокращения вредных выбросов от автомобилей.

Факторы влияния на стоимость платины

Цена платины может меняться под действием многих причин. Вот главные факторы, влияющие на ее формирование:

• Состояние экономики. При остановке производства стоимость металла снижается. Ценовой обвал на рынке платины наблюдался в 2008 году в связи с кризисом автомобильной промышленности. Спасти положение не смогло даже уменьшение добываемых объемов.
• Технические и научные достижения, расширяющие область применения платины и увеличивающие спрос и цену на нее.
• Взаимная зависимость платины и палладия. При росте цен на один из этих драгметаллов, стоимость другого начинает падать, и наоборот. Подобная, но менее заметная связь у платины с золотом.
• Цены не нефть. Их снижение вызывает повышенный спрос на автомобили, а значит востребованность платины в автомобильной промышленности с ростом ее стоимости.
• Биржевые спекуляции. Оказывают слабое влияние на платину.

Что необходимо для инвестиций в платину

Для инвестирования в платину необходимо иметь представление о возможном доходе и понимать условия вложения средств. Рассмотрим несколько вариантов инвестиций:

1. Скупка слитков из платины через банк.
2. Покупка инвестиционных монет из платины. На таких монетах может быть выгравирована номинальная стоимость. Однако их реальная цена существенно выше.
3. Пополнение обезличенного металлического счета (ОМС).
4. Покупка ETF (фонды, которые держат или срочные контракты на бирже на этот металл, или слитки) или фьючерсов на платину,
5. Покупка акций добывающих платину предприятий.

Слитки

Наиболее распространенный способ инвестиций в платину. Каждый серьезный банк имеет лицензию на торговлю драгоценными металлами и с минимальным оформлением документов продаст слиток нужного размера.

Слитки продаются в банковской упаковке повреждать которую не следует, иначе придется заказывать экспертизу, подтверждающую чистоту металла, что может обойтись недешево.

Помимо этого, для хранения слитков необходимо завести сейф, где они будут в недосягаемости от грабителей. Если желания приобретать сейф нет, то можно договорится с банком о хранении, но нужно быть готовым платить ежегодный сбор.

Как правило, чем больше вес слитка, тем дешевле обойдется каждый грамм металла. Эта разница будет зависеть от банка и от размера слитка. Но если взять слитки 100 г и 1 кг, то в легком грамм будет стоить примерно на 10% дороже.

Следует учитывать и спред — разницу между стоимостью продажи и покупки металла.

Монеты

Достаточно распространенный способ инвестиции в благородные металлы. Ежегодно Монетные Дворы мира выпускают несколько десятков платиновых монет различного веса и номинала. Некоторые из них украшены драгоценными камнями.

Монеты бывают инвестиционные и памятные (коллекционные). Основное и главное различие инвестиционных и памятных монет состоит в том, что для памятных в первую очередь важны дизайн, коллекционная редкость и сохранность, а для инвестиционных — чистота металла, который обуславливает их стоимость.

Памятные монеты - не просто платина высокой пробы, они имеют определенную нумизматическую ценность, что существенно может увеличивать их конечную стоимость с течением времени.

Главное требования по хранению — абсолютная сохранность монеты. Лучше всего вовсе не вынимать ее из специального футляра, так как каждая царапина может серьезно снизить стоимость такой монеты.

Краткосрочная доходность монет невелика, но если «играть в долгую», то уже через 5–7 лет монеты можно будет получить неплохой доход, и защитить деньги даже в случае сильной инфляции.

Обезличенный металлический счет (ОМС)

Такой вид счета представляет собой банковский вклад, созданный для учета драгоценного металла без привязки его к конкретной форме. Проще говоря, указывается вес металла в граммах, но не указывается форма (слитки, монеты) в котором он хранится.

Обезличенный металлический счет можно пополнить, обналичить или перевести в другие денежные валюты. Надо сказать, что далеко не все банки работают с обезличенными металлическими счетами. Как правило, открытием подобных вкладов занимаются крупные банки, входящие в ТОП-100.

К преимуществам такого счета можно отнести отсутствие НДС, минимальный входной порог, все заботы с хранением и сертификацией драгоценных металлов лежат на сотрудниках банка.

К недостаткам можно отнести либо полное отсутствие процентов по вкладу, либо их незначительное количество. Также, реальную платину можно получить только после уплаты достаточного серьезного комиссионного сбора. И самое главное – такие вклады не покрываются фондом гарантирования вкладов, т.е. при признании банка неплатежеспособным – Вам не возместят тот эквивалент денег, который учитывается на металлическом счёте.

Платиновые ETF

 Альтернативный способ инвестиций в благородный металл — вложения в «платиновые» ETF. Это инвестиционные фонды, которые вкладывают деньги в определенные активы, в данном случае в платину. Инвестор же покупает на фондовом рынке акции этого фонда. Если дорожает металл, растет и стоимость ETF.

Принцип инвестиций в ETF — тот же, что и в акции компаний на фондовом рынке: надо открыть счет у брокера, перевести на него деньги и можно начинать торговать.

Главное преимущество инвестиций в ETF, по сравнению с физической платиной, — отсутствие проблем с хранением, а также значительного спреда. Конечно, есть брокерские комиссии, но они существенно ниже наценки банков.

Добывающие компании

Еще один альтернативный способ инвестировать в платину — купить акции компаний, занимающихся её добычей. Конечно, стоимость их акций зависит не только от цены на сам металл, но и от эффективности управления, развития технологий, поиска и разработки недр. К тому же кроме платины такие компании, как правило, добывают и другие металлы.

Несмотря на значительную доходность, акции и ETF не подойдут тем, кто хотел бы подержать купленный слиток в руках, а не только наблюдать за цифрами на экране компьютера или смартфона.

Еще одна проблема инвестиций в «платиновые» акции и ETF — низкая популярность фондового рынка в России, Украине и странах СНГ. Регистрироваться же у брокера ради того, чтобы купить металл, вряд ли кто-то будет. Поэтому этот вариант подходит скорее тем, кто уже вкладывает деньги в акции или планирует начать это. Платина же для таких инвесторов может стать вариантом диверсификации.

Выгодны ли вообще инвестиции в платину?

Применить платину, как инвестиционный инструмент, возможно. Однако этот благородный металл находится в очень большой зависимости от промышленных и экономических факторов риска.

Выгода от вложений в платину может быть обеспечена лишь финансовой стабильностью или производственным ростом, стимулирующим увеличение спроса на этот драгметалл. Неспокойные, кризисные времена влекут за собой падение цен.

Земные запасы этого металла ограничены (платина является одним из самых редких металлов на земле и примерно в 30 раз реже золота) и не возобновляются. В итоге, когда они будут исчерпаны, стоимость устремится значительно вверх.

Следует также отметить, что купить платину стоит еще и потому, что накопления в ней могут служить желаемым залоговым обеспечением при получении кредита в банке.

Однако предпочитать исключительно платину золоту в обозримом будущем не стоит. Лучше иметь в инвестиционном портфеле оба этих драгметалла (золото, платина). А производственный и технологический прогресс в дальнейшем будут стимулировать рост стоимости платины.